Os preços do cobre caíram durante as negociações de quarta-feira após a forte alta de terça-feira, que foi impulsionada pelas novas tarifas anunciadas pelo presidente dos EUA, Donald Trump, sobre o metal industrial vermelho.

Na terça-feira, o presidente Trump anunciou uma tarifa de 50% sobre as importações de cobre e revelou que as tão esperadas taxas sobre semicondutores e produtos farmacêuticos seriam anunciadas em breve, em uma medida que expande o escopo de sua guerra comercial em andamento que abalou os mercados globais.

O anúncio ocorreu apenas um dia após Trump impor tarifas pesadas a 14 parceiros comerciais, incluindo importantes fornecedores dos EUA, como Coreia do Sul e Japão. Ele também renovou sua ameaça de impor tarifas de 10% sobre importações do Brasil, Índia e outros países do BRICS.

Ao observar que as negociações comerciais estavam progredindo bem com a União Europeia e a China, Trump acrescentou que estava a poucos dias de enviar um aviso tarifário à UE.

Os comentários, feitos durante uma reunião de gabinete na Casa Branca, geraram ainda mais preocupação em uma economia global que já luta contra as consequências de tarifas impostas ou ameaçadas às exportações para o maior mercado consumidor do mundo.

Após o anúncio de Trump, os contratos futuros de cobre nos EUA subiram mais de 10%, em meio à expectativa de que as tarifas se somarão às tarifas existentes sobre aço, alumínio e automóveis. O cobre é considerado um insumo vital para veículos elétricos, equipamentos militares, redes elétricas e diversos bens de consumo. A data de vigência das novas tarifas ainda não foi anunciada.

As ações de empresas farmacêuticas dos EUA também caíram depois que Trump ameaçou impor tarifas de até 200% sobre medicamentos importados, embora ele tenha notado que a implementação pode ser adiada por quase um ano.

Em resposta, outros países sinalizaram que tentariam mitigar o impacto dessas medidas, especialmente depois que Trump adiou o prazo de tarifas de quarta-feira para 1º de agosto.

O governo Trump havia prometido "acordos em 90 dias" após revelar em abril uma lista de tarifas adaptada a cada país. Até o momento, apenas dois acordos foram firmados — um com o Reino Unido e outro com o Vietnã. Trump afirmou que um acordo com a Índia está próximo.

"É hora de os Estados Unidos começarem a cobrar dinheiro dos países que nos roubam", disse Trump. "Eles riem pelas nossas costas, pensando que éramos estúpidos."

Em uma publicação no Truth Social na noite de terça-feira, Trump disse que "nada menos que sete notificações tarifárias" seriam emitidas na manhã de quarta-feira, com mais a serem emitidas à tarde. Ele não deu mais detalhes.

Muitos parceiros comerciais ao redor do mundo reclamaram que até mesmo as negociações básicas são difíceis devido à maneira imprevisível com que novas tarifas são anunciadas, dificultando o acordo interno.

Maior nível tarifário desde 1934

De acordo com o Laboratório de Orçamento da Universidade de Yale, as novas tarifas de Trump sobre importações de 14 países aumentaram a taxa tarifária efetiva para os consumidores americanos para 17,6%, ante 15,8% anteriormente, marcando o nível mais alto em 90 anos.

O governo Trump promove as tarifas como uma fonte fundamental de receita. O secretário do Tesouro, Scott Bessent, afirmou que os EUA arrecadaram cerca de US$ 100 bilhões em tarifas até o momento, com projeções chegando a US$ 300 bilhões até o final do ano, em comparação com uma média anual de US$ 80 bilhões nos últimos anos.

Os mercados dos EUA caíram na terça-feira, com o S&P 500 fechando em leve queda após uma forte liquidação na segunda-feira, após o anúncio de tarifas.

Trump disse que "provavelmente" notificaria a União Europeia dentro de dois dias sobre as tarifas esperadas para suas exportações para os EUA, observando que o bloco de 27 países tem sido "muito bom" com seu governo nas negociações comerciais em andamento.

Segundo fontes europeias, a UE pretende chegar a um acordo antes de 1º de agosto, que inclua concessões em setores-chave de exportação, como aeronaves, equipamentos médicos e bebidas alcoólicas. Bruxelas também está considerando uma estrutura que protegeria as montadoras europeias com grande presença industrial nos EUA.

No entanto, o ministro das Finanças alemão, Lars Klingbeil, alertou que a UE está preparada para retaliar, se necessário. "Se não conseguirmos chegar a um acordo comercial justo com os Estados Unidos", disse ele ao parlamento, "então a União Europeia está pronta para tomar contramedidas".

O Japão, que pode enfrentar uma tarifa de 25%, busca isenções para proteger sua enorme indústria automotiva, enquanto se recusa a fazer concessões na agricultura — um setor com forte influência política interna. O negociador-chefe de comércio, Ryusei Akazawa, disse que um acordo rápido é improvável.

A Coreia do Sul, que também enfrenta potenciais tarifas de 25%, disse que intensificaria as negociações comerciais nas próximas semanas "para chegar a um resultado mutuamente benéfico".

Quanto às relações com a China, Washington e Pequim concordaram com uma estrutura comercial geral em junho, embora muitos detalhes permaneçam obscuros. Os investidores estão observando atentamente para ver se o acordo fracassa antes do prazo final dos EUA, 12 de agosto, ou se resulta em uma trégua duradoura.

“Temos tido um relacionamento muito bom com a China ultimamente”, disse Trump. “Estamos nos dando extremamente bem. Eles têm sido muito justos em nosso acordo comercial, francamente.”

Ele acrescentou que mantém contato regular com o presidente chinês Xi Jinping.

Nova lista de tarifas direcionada a vários países

Trump anunciou que os Estados Unidos imporiam:

Tarifas de 25% sobre produtos da Tunísia, Malásia e Cazaquistão

Tarifas de 30% sobre a África do Sul e a Bósnia e Herzegovina

Tarifas de 32% sobre a Indonésia

Tarifas de 35% sobre a Sérvia e Bangladesh

Tarifas de 36% sobre o Camboja e a Tailândia

Tarifas de 40% sobre Laos e Mianmar

Enquanto isso, o Índice do Dólar Americano subiu ligeiramente, menos de 0,1%, para 97,5 pontos às 16:00 GMT, registrando uma máxima de 97,7 e uma mínima de 97,4.

Nas negociações dos EUA, os contratos futuros de cobre para entrega em setembro caíram 3%, para US$ 5,51 por libra, às 15h55 GMT.

O Bitcoin permanece estável acima da marca de US$ 109.000 nas negociações de quarta-feira, enquanto os investidores adotam uma postura cautelosa antes da divulgação da ata da reunião do FOMC do Federal Reserve dos EUA, buscando pistas sobre o possível caminho dos cortes nas taxas de juros.

Na ausência de notícias que movam o mercado, os investidores estão observando atentamente os sinais nas atas que possam oferecer direção para a política monetária, potencialmente desencadeando movimentos bruscos no preço do maior ativo digital do mundo em capitalização de mercado.

Apesar desse tom cauteloso, os acontecimentos relacionados aos fundos negociados em bolsa (ETFs) geraram otimismo de curto prazo, principalmente depois que a Trump Media solicitou a criação de cinco ETFs vinculados a criptomoedas. Enquanto isso, os fundos de Bitcoin à vista registraram US$ 80 milhões em entradas líquidas na terça-feira.

Ata do FOMC pode desencadear volatilidade no preço do Bitcoin

O Bitcoin continuou a ser negociado de forma lateral em torno do nível de US$ 109.000 durante a sessão europeia de quarta-feira, sem grandes catalisadores. No entanto, esse período de estabilidade pode terminar durante a sessão dos EUA com a divulgação da ata da reunião do Comitê Federal de Mercado Aberto (FOMC) ainda hoje, o que pode fornecer mais clareza sobre as perspectivas para as taxas de juros e desencadear um novo movimento direcional no Bitcoin.

De acordo com um relatório da K33 Research divulgado na terça-feira, o Bitcoin permaneceu dentro de uma faixa estreita com baixa volatilidade diária desde 22 de maio, levando a um declínio notável na volatilidade implícita nas opções do mercado de derivativos.

Embora o Bitcoin tenha feito várias tentativas de alta, os dados gráficos mostram que a volatilidade implícita permanece em seu nível mais baixo do ano, após mais uma semana de atividade moderada. As distorções das opções permanecem neutras, refletindo uma postura predominante de "esperar para ver" entre os traders.

Trump Media arquiva pedido para lançar 'Crypto Blue Chip ETF'

Na terça-feira, a Trump Media enviou um pedido oficial de registro S-1 à Comissão de Valores Mobiliários dos EUA (SEC) para um novo ETF chamado “Crypto Blue Chip ETF”, apresentando cinco criptomoedas líderes: Bitcoin (BTC), Ethereum (ETH), Solana (SOL), Cronos (CRO) e Ripple (XRP).

De acordo com os detalhes do registro, o fundo pretende alocar 70% de seus ativos em Bitcoin, 15% em Ethereum, 8% em Solana, 5% em Cronos e 2% em Ripple.

A aprovação do fundo seria vista como um forte sinal de alta para o mercado de criptomoedas, particularmente o Bitcoin, ao aumentar a adoção e melhorar a liquidez.

Além dos registros institucionais, a demanda de grandes investidores por Bitcoin permanece forte. Dados da SoSoValue mostram que os fundos à vista de Bitcoin registraram entradas líquidas de US$ 80,08 milhões na terça-feira, marcando o quarto dia consecutivo de entradas positivas desde 2 de julho.

Perspectiva do Bitcoin: preço se mantém próximo ao suporte principal

O preço do Bitcoin continuou a se mover dentro de uma faixa estreita perto do limite superior da zona de consolidação, anteriormente rompida em US$ 108.355 desde sexta-feira. Na segunda-feira, o preço caiu ligeiramente para testar novamente esse nível e, em seguida, recuperou-se modestamente na terça-feira. No momento da publicação desta quarta-feira, o preço estava em torno de US$ 108.700.

Se esse nível continuar como suporte técnico, o Bitcoin pode retomar seu caminho ascendente em direção à máxima histórica anterior registrada em 22 de maio em US$ 111.980.

O Índice de Força Relativa (RSI) no gráfico diário marca 55, indicando momentum de alta, permanecendo acima da marca neutra de 50. Enquanto isso, as linhas do MACD parecem entrelaçadas, refletindo a indecisão dos traders quanto ao próximo movimento direcional.

No caso de uma correção de baixa e um fechamento abaixo do suporte de US$ 108.355, o Bitcoin pode recuar para testar o limite inferior da zona de consolidação anterior em US$ 105.333 — um nível que coincide aproximadamente com a Média Móvel Exponencial (EMA) de 50 dias em US$ 105.414, tornando-se uma área de suporte crítica.

Os preços do petróleo subiram na quarta-feira, mantendo seus níveis mais altos desde 23 de junho, apoiados por ataques a navios no Mar Vermelho, juntamente com preocupações sobre as altas tarifas dos EUA sobre o cobre e expectativas de redução da produção de petróleo nos Estados Unidos.

Os contratos futuros do petróleo Brent subiram 48 centavos, ou 0,7%, para US$ 70,63 por barril às 08:55 GMT, enquanto o petróleo bruto West Texas Intermediate dos EUA subiu 51 centavos, ou 0,8%, para US$ 68,84 por barril.

Após meses de calmaria no Mar Vermelho, os ataques recomeçaram na semana passada nesta rota marítima global vital. Fontes indicaram que a milícia Houthi, apoiada pelo Irã no Iêmen, estava por trás dos incidentes mais recentes.

Uma operação de resgate está em andamento para a tripulação de um navio cargueiro que afundou no Mar Vermelho após um ataque que matou pelo menos quatro tripulantes. Os houthis ainda não reivindicaram a responsabilidade pelo ataque.

Os preços do petróleo também foram apoiados por um relatório da Administração de Informação de Energia dos EUA divulgado na terça-feira, que projetou uma produção menor de petróleo em 2025 em comparação às previsões anteriores, citando atividade mais lenta entre os produtores americanos devido à queda dos preços.

Na terça-feira, o presidente dos EUA, Donald Trump, disse que anunciaria uma tarifa de 50% sobre as importações de cobre, com o objetivo de aumentar a produção nacional do metal — vital para veículos elétricos, equipamentos militares, redes elétricas e uma variedade de bens de consumo.

Este anúncio ocorreu depois que Trump adiou alguns prazos de tarifas para 1º de agosto, oferecendo aos principais parceiros comerciais a esperança de que acordos possam ser alcançados para aliviar as tarifas, embora muitas empresas permaneçam incertas sobre a direção futura.

Apesar das preocupações de que as tarifas possam restringir a demanda por petróleo, a forte atividade de viagens durante o feriado de 4 de julho nos EUA apoiou o consumo, e os dados sugeriram um provável aumento de 7,1 milhões de barris nos estoques de petróleo bruto dos EUA.

Em nota de pesquisa, a corretora de petróleo PVM disse: “Com os ataques no Mar Vermelho e o aumento do consumo de combustível no verão nos EUA, as expectativas de um futuro excesso de oferta devem ficar em segundo plano em relação às realidades de curto prazo.”

Os dados oficiais do estoque de petróleo bruto dos EUA da Energy Information Administration serão divulgados às 14h30 GMT.

Enquanto isso, os produtores de petróleo da OPEP+ estão se preparando para outro aumento significativo na produção em setembro, à medida que continuam a desfazer os cortes voluntários de oferta previamente acordados por oito estados-membros. Os Emirados Árabes Unidos também estão em transição para uma cota de produção mais alta, de acordo com cinco fontes bem informadas.

Isso ocorre após o anúncio feito pelo grupo no sábado de um aumento na oferta de 548.000 barris por dia para agosto.

Suvro Sarkar, chefe da equipe do setor de energia do DBS Bank, disse: “Os preços do petróleo mostraram uma resiliência surpreendente diante dos aumentos acelerados da oferta da OPEP+”.

O Ministro da Energia dos Emirados Árabes Unidos, Suhail Al Mazrouei, disse na quarta-feira que os mercados de petróleo estão absorvendo os aumentos de oferta da OPEP+ sem aumento de estoques, indicando que os mercados estão "sedentos" por mais petróleo.

“Você pode ver que, mesmo com os aumentos contínuos ao longo de vários meses, não vimos um acúmulo significativo de estoque — o que significa que o mercado realmente precisava desses volumes”, acrescentou Mazrouei.

O dólar americano atingiu seu nível mais alto em relação ao iene japonês em mais de duas semanas na quarta-feira, após a promessa do presidente Donald Trump de emitir mais anúncios relacionados ao comércio após impor tarifas de 25% ao Japão e outros parceiros comerciais.

O dólar já havia registrado ganhos em relação às principais moedas na terça-feira, impulsionado pelas últimas ameaças tarifárias de Trump, que entrarão em vigor em 1º de agosto. No entanto, ele posteriormente sinalizou abertura para estender o prazo caso os países apresentem propostas.

Trump escreveu nas redes sociais que anúncios envolvendo "pelo menos sete países" seriam feitos na quarta-feira em relação ao comércio, sem fornecer mais detalhes. Ele também ameaçou impor uma tarifa de 50% sobre as importações de cobre e disse que em breve implementaria tarifas há muito adiadas sobre semicondutores e produtos farmacêuticos.

Apesar da recente força, o índice do dólar americano – que acompanha a cotação da moeda americana em relação a uma cesta de seis principais moedas – permanece mais de 6% mais baixo desde que Trump revelou uma onda de tarifas recíprocas em 2 de abril, como parte do que ele chamou de "Dia da Libertação". Essas tarifas inicialmente desencadearam uma ampla liquidação do mercado, antes que a maioria fosse adiada para dar tempo às negociações comerciais bilaterais.

Ray Attrill, chefe de estratégia de câmbio do National Australia Bank, observou que “a segunda opinião do mercado sobre os anúncios de tarifas recíprocas foi, na verdade, negativa para o dólar, com base na crença de que o dano poderia ser tão grave — se não pior — para os EUA quanto para outros países”.

Ele acrescentou que “os mercados ainda estão hesitantes em tomar posições decisivas, dada a incerteza prevalecente”.

O dólar subiu 0,1%, para 146,75 ienes, após atingir 147,19, marcando um ganho semanal de 1,5% até agora — o maior em relação ao iene desde meados de dezembro.

O Japão, uma importante economia voltada para a exportação e um importante parceiro comercial dos EUA, continua longe de chegar a um acordo. O iene se desvalorizou significativamente antes do prazo final das tarifas, já que várias rodadas de negociações não produziram progresso. Os formuladores de políticas japoneses estão cada vez mais focados nas eleições cruciais que se aproximam.

Especulações de que partidos de oposição podem ganhar assentos na câmara alta e pressionar por maior estímulo fiscal pesaram sobre os títulos do governo japonês esta semana, provocando um forte aumento nos rendimentos de longo prazo.

O secretário do Tesouro dos EUA, Scott Bessent, um dos principais negociadores de Washington com Tóquio, deve comparecer à Expo 2025 em Osaka no final deste mês, o que pode abrir portas para novas discussões.

O analista do IG, Tony Sycamore, observou que “as negociações parecem estar paralisadas devido à questão das proteções do mercado de arroz no Japão, e é difícil imaginar os japoneses recuarem nessa demanda”.

“A valorização do dólar em relação ao iene também foi apoiada por uma recuperação contínua nos rendimentos dos títulos dos EUA pelo quinto dia consecutivo, juntamente com uma forte alta nos rendimentos japoneses devido a preocupações fiscais antes das eleições de 20 de julho.”

O euro permaneceu estável em US$ 1,171, enquanto os mercados aguardavam esclarecimentos sobre se a União Europeia receberia uma notificação tarifária de Washington. Segundo fontes da UE citadas pela Reuters, há um otimismo cauteloso de que o bloco possa obter isenções da alíquota padrão de 10%.

Os investidores também estão aguardando a divulgação da ata da última reunião do Federal Reserve ainda hoje, que pode oferecer insights mais claros sobre o caminho da política monetária dos EUA.

A analista do Commerzbank, Antje Praefcke, afirmou que a valorização do euro em relação ao dólar também está ligada às diferenças nas taxas de juros. "Os mercados estão atualmente precificando quase dois cortes de juros pelo Fed até o final do ano, em comparação com apenas um pelo Banco Central Europeu", explicou ela.

O índice do dólar ficou estável em 97,60, enquanto a libra esterlina subiu para US$ 1,36.

O dólar neozelandês subiu 0,1%, para US$ 0,60, depois que o banco central local manteve sua taxa de referência estável, conforme esperado, e sinalizou riscos inflacionários de curto prazo.