O ouro (XAU/USD) subiu na segunda-feira para um novo recorde de US$ 3.685 a onça, superando o pico anterior de US$ 3.674 e se aproximando da marca de US$ 3.700, enquanto os mercados aguardam a decisão da política do Federal Reserve desta semana.

O metal precioso continua a subir, com os investidores precificando um corte quase certo na taxa de juros na reunião de setembro. A ferramenta CME FedWatch mostra uma probabilidade de 95% de um corte de 25 pontos-base, contra apenas 5% de probabilidade de um corte maior, de 50 pontos-base.

Perspectiva técnica para o ouro:

O ouro parece pronto para testar o nível de US$ 3.700 no curto prazo, embora a trajetória futura dependa do resultado da reunião do Fed. Se a decisão for acompanhada por uma orientação dovish, os preços podem romper esse nível e abrir caminho para US$ 3.750 e US$ 3.800. No entanto, se o Fed adotar uma postura mais agressiva, a realização de lucros pode surgir, empurrando o ouro para baixo.

Os índices de ações dos EUA subiram na segunda-feira, enquanto os investidores observavam atentamente a próxima reunião do Federal Reserve.

Wall Street recebeu apoio dos comentários do presidente dos EUA, Donald Trump, no Truth Social, dizendo que as negociações com os chineses estavam indo bem, observando que um acordo havia sido alcançado com Pequim em relação ao TikTok.

A reunião do Fed começará na terça-feira e terminará na quarta-feira, com amplas expectativas de um corte de 25 pontos-base na taxa de juros, em meio à pressão de Trump para acelerar as reduções nos custos dos empréstimos.

De acordo com a ferramenta CME FedWatch, os mercados estão precificando uma probabilidade de 99,6% de um corte de 25 pontos-base, contra apenas 0,4% de chances de manter as taxas inalteradas.

No pregão, o índice Dow Jones Industrial Average permaneceu estável em 45.832 pontos às 16h39 GMT, enquanto o S&P 500, mais amplo, subiu 0,5% (31 pontos), para 6.615. O Nasdaq Composite avançou 0,8% (188 pontos), para 22.328.

Os preços do paládio caíram durante as negociações de segunda-feira, apesar do dólar americano mais fraco em relação à maioria das principais moedas, já que preocupações renovadas com a demanda mantiveram o metal industrial sob pressão.

Isso ocorre em meio à contínua divulgação de dados econômicos fracos da China. Os números de agosto mostraram que a produção industrial, as vendas no varejo e o investimento em ativos fixos cresceram abaixo das expectativas. A taxa de desemprego também subiu inesperadamente para 5,3%.

Esses números ocorreram após os dados de inflação fraca da semana passada, que confirmaram pressões desinflacionárias persistentes na segunda maior economia do mundo, alimentando ainda mais preocupações sobre a demanda chinesa.

Separadamente, a atual guerra entre Rússia e Ucrânia continua a lançar uma sombra sobre os mercados, particularmente os de metais, já que Moscou é um dos maiores produtores de paládio do mundo.

O presidente dos EUA, Donald Trump, admitiu na segunda-feira que interromper a guerra entre a Rússia e a Ucrânia é difícil nas condições atuais, observando que estava decepcionado com o presidente Vladimir Putin.

Dólar

O índice do dólar americano caiu 0,2%, para 97,4 pontos, às 16h03 GMT, após atingir uma máxima de 97,7 e uma mínima de 97,3.

Enquanto isso, os mercados de criptomoedas também aguardam a decisão do Federal Reserve desta semana, com os mercados precificando uma probabilidade de 99,6% de um corte de 25 pontos-base na taxa, contra apenas 0,4% de probabilidade de manter as taxas inalteradas, de acordo com dados do CME FedWatch.

Ainda assim, os investidores permanecem cautelosos quanto às perspectivas de longo prazo para a flexibilização monetária, especialmente porque o Fed tem alertado repetidamente sobre os riscos persistentes de inflação. O presidente Jerome Powell ainda não se comprometeu com um caminho claro para a flexibilização, apesar da crescente pressão da Casa Branca para cortar as taxas.

Os contratos futuros de paládio para entrega em dezembro caíram 3,2%, para US$ 1.210,5 a onça, às 16h04 GMT.

O Bitcoin subiu ligeiramente na segunda-feira, ampliando seus ganhos recentes em meio à crescente convicção de que o Federal Reserve dos EUA cortará as taxas de juros esta semana.

No entanto, a maioria das criptomoedas alternativas declinou, e preocupações emergentes sobre a viabilidade a longo prazo de grandes investimentos corporativos em Bitcoin — que foram uma grande fonte de demanda neste ano — limitaram sua valorização.

O Bitcoin subiu 0,7%, para US$ 116.527,3 às 02:01 ET (06:01 GMT), após subir cerca de 5% na semana passada.

Bitcoin apoiado por apostas em corte de juros, mas cautela permanece

O Bitcoin viu recentemente uma recuperação gradual das perdas acentuadas sofridas entre meados de agosto e início de setembro.

No entanto, o token permanece bem abaixo das máximas de agosto, pressionado pela realização de lucros e pelas crescentes dúvidas sobre a expansão dos investimentos de tesourarias corporativas em ativos digitais.

Essas preocupações se intensificaram após a rejeição da inclusão da Strategy (anteriormente MicroStrategy – NASDAQ: MSTR) no S&P 500, levantando questões sobre a sustentabilidade do modelo de tesouraria digital. Analistas do JP Morgan alertaram que a falta de novas inclusões no índice prejudica a perspectiva de longo prazo para essa abordagem de investimento.

Essa tendência deixou as criptomoedas atrás da alta vista em outros ativos de risco, especialmente ações.

Foco no Federal Reserve

Os mercados de criptomoedas também aguardam a decisão do Federal Reserve desta semana, com dados do CME FedWatch mostrando uma probabilidade de 99,6% de um corte de 25 pontos-base na taxa, contra apenas 0,4% de chances de nenhuma mudança.

Ativos especulativos como criptomoedas geralmente se beneficiam de taxas mais baixas, já que uma política monetária mais flexível aumenta a liquidez do mercado.

Ainda assim, os investidores permanecem cautelosos quanto à trajetória de longo prazo da flexibilização monetária, com o Fed alertando repetidamente para os riscos persistentes de inflação. O presidente do Fed, Jerome Powell, ainda não se comprometeu com uma trajetória clara de flexibilização, apesar da crescente pressão da Casa Branca para implementar cortes.