O euro subiu nos mercados europeus na segunda-feira em relação a uma cesta de moedas globais, estendendo sua recuperação pelo segundo dia consecutivo de uma baixa de três semanas em relação ao dólar americano, apoiado por novas compras em níveis mais baixos e uma virada defensiva no dólar em meio aos riscos de uma paralisação do governo dos EUA.

Após a última reunião do Banco Central Europeu (BCE), que incluiu comentários mais agressivos do que os mercados previam, as chances de novos cortes de juros na Europa até o final do ano diminuíram. Para solidificar essas expectativas, os investidores aguardam mais evidências sobre o caminho do BCE em direção à flexibilização monetária.

Visão geral de preços

• O par EUR/USD subiu cerca de 0,25% para US$ 1,1733, acima da abertura em US$ 1,1706, após atingir a mínima de US$ 1,1699.

• Na sexta-feira, o euro ganhou 0,3% em relação ao dólar, seu primeiro aumento em três sessões, recuperando-se de uma mínima de três semanas de US$ 1,1646.

• Na semana passada, o euro perdeu 0,4% em relação ao dólar, seu primeiro declínio semanal em um mês, pressionado pelas crescentes tensões geopolíticas no Leste Europeu.

Dólar americano

O índice do dólar caiu 0,3% na segunda-feira, ampliando as perdas pela segunda sessão e se distanciando ainda mais da máxima de três semanas de 98,61, refletindo a fraqueza contínua do dólar em relação aos principais pares.

Além da realização de lucros, os níveis do dólar estão sendo pressionados pelo risco iminente de uma paralisação do governo dos EUA caso o Congresso não aprove um projeto de lei de financiamento antes do término do ano fiscal, na terça-feira. Sem a aprovação, partes do governo fecharão na quarta-feira, o primeiro dia do ano fiscal de 2026.

Ray Attrill, chefe de estratégia de câmbio do National Australia Bank, disse: “A suposição predominante é que, se o governo fechar, não teremos novos dados de empregos nos EUA esta semana, o que complica as negociações nos mercados”.

Taxas de juros europeias

• Fontes dizem que os formuladores de políticas do BCE acreditam que não são necessários mais cortes nas taxas para atingir a meta de inflação de 2%, apesar das novas previsões econômicas sugerirem taxas mais baixas nos próximos dois anos.

• Fontes também observaram que, a menos que a zona do euro enfrente outro grande choque econômico, espera-se que os custos dos empréstimos permaneçam nos níveis atuais por algum tempo.

• Os preços do mercado monetário refletem atualmente uma chance de cerca de 10% de um corte de 25 pontos-base na taxa do BCE em outubro.

• Os comerciantes reduziram as apostas na flexibilização do BCE, sinalizando o fim do ciclo de corte de taxas deste ano.

• Para reavaliar as expectativas, os investidores estão aguardando novos dados econômicos europeus e comentários de autoridades do BCE no próximo período.

O iene japonês subiu nos mercados asiáticos na segunda-feira em relação a uma cesta de moedas principais e secundárias, estendendo sua recuperação pelo segundo dia consecutivo de uma mínima de oito semanas em relação ao dólar americano, apoiado pela atividade de compra em níveis mais baixos e pela postura defensiva do dólar em meio aos riscos de uma paralisação do governo dos EUA.

Uma divisão no conselho do Banco do Japão aumentou a pressão sobre o governador Kazuo Ueda para que acelere a normalização da política monetária, aumentando a probabilidade de um aumento da taxa de juros japonesa em outubro.

Visão geral de preços

• O par USD/JPY caiu 0,4%, para ¥ 148,88, em relação à abertura de hoje em ¥ 149,47, após atingir uma máxima de ¥ 149,51.

• O iene fechou sexta-feira com alta de 0,2% em relação ao dólar, seu primeiro ganho em três sessões, após atingir a mínima de oito semanas em ¥ 149,96.

• O iene perdeu mais de 1% em relação ao dólar na semana passada, marcando o quinto declínio semanal consecutivo e sua maior perda semanal desde o início de julho, pressionado pela incerteza política na quarta maior economia do mundo.

Dólar americano

O índice do dólar caiu 0,25% na segunda-feira, ampliando as perdas pela segunda sessão e recuando de uma máxima de três semanas de 98,61 pontos, refletindo a fraqueza contínua da moeda americana em relação às principais moedas.

Além da realização de lucros, a queda do dólar está atrelada ao risco iminente de paralisação do governo americano caso o Congresso não aprove um projeto de lei de financiamento antes do término do ano fiscal, na terça-feira. Sem a aprovação, partes do governo fecharão na quarta-feira, o primeiro dia do ano fiscal de 2026.

Taxas de juros japonesas

• O Banco do Japão manteve as taxas de juros inalteradas em 0,5% no início deste mês, em linha com as expectativas do mercado.

• No entanto, pedidos divergentes de dois membros do conselho por um aumento de 25 pontos-base surpreenderam os mercados e foram vistos como um sinal de que o BoJ está menos preocupado com os ventos contrários da economia do que se pensava anteriormente.

• Os dissidentes pretendiam pressionar o governador Kazuo Ueda a acelerar o ritmo de aumento das taxas, já que o aperto é visto como inevitável, mais cedo ou mais tarde.

• Atualmente, os mercados estimam cerca de 50% de chance de um aumento de 25 pontos-base na taxa de juros em outubro.

• Uma pesquisa da Reuters mostrou que a maioria dos economistas espera outro aumento de 25 pontos-base nas taxas de juros japonesas até o final do ano.

• Para reavaliar essas expectativas, os investidores estão aguardando mais dados sobre inflação, desemprego e salários no Japão.

Os preços do ouro subiram na sexta-feira, com o dólar enfraquecendo em relação à maioria das principais moedas e os mercados avaliando os dados econômicos dos EUA.

De acordo com dados divulgados hoje, o índice de preços das Despesas de Consumo Pessoal (PCE) — que exclui alimentos e energia — manteve-se estável em 2,9% em agosto, em relação ao ano anterior, abaixo das expectativas de um aumento de 3%.

Uma pesquisa da Universidade de Michigan divulgada na sexta-feira mostrou que o sentimento do consumidor dos EUA caiu 5,3%, para 55,1 na leitura revisada de setembro, permanecendo 21,6% abaixo do mesmo mês em 2024.

A vice-presidente de supervisão do Federal Reserve, Michelle Bowman, reiterou na sexta-feira a necessidade de acelerar os cortes nas taxas, citando riscos crescentes à estabilidade do mercado de trabalho.

Separadamente, o presidente dos EUA, Donald Trump, anunciou uma tarifa de 100% sobre medicamentos de marca e patenteados a partir de 1º de outubro, a menos que os fabricantes construam fábricas nos Estados Unidos.

Enquanto isso, o índice do dólar americano caiu 0,4%, para 98,1 às 20:04 GMT, após atingir uma máxima de 98,5 e uma mínima de 98,1.

Nas negociações, o ouro à vista subiu 1%, para US$ 3.805 a onça, às 20h04 GMT, com o metal precioso ganhando 2,8% na semana.

Imagine trazer de volta grandes quantidades de platina, ouro e metais raros — o suficiente para financiar os sonhos mais loucos de todos os americanos, ou talvez causar o colapso da economia global da noite para o dia. Essa é a aposta arriscada que a NASA e uma onda de startups inovadoras dos EUA estão fazendo em busca das riquezas inexploradas dos asteroides.

À medida que a sonda Psyche da NASA se aproxima do seu encontro com o asteroide metálico de mesmo nome em 2029, startups americanas correm para transformar rochas celestes em um negócio viável — um empreendimento que pode remodelar as cadeias globais de suprimentos de minerais essenciais. No entanto, os riscos são enormes, incluindo perturbações no mercado que lembram os ciclos históricos de expansão e retração das commodities.

Lançada em outubro de 2023 a bordo de um foguete SpaceX Falcon Heavy, a sonda Psyche está a caminho de entrar em órbita ao redor do asteroide 16 Psyche no final de julho de 2029, onde passará dois anos mapeando sua composição.

A missão, liderada por Lindy Elkins-Tanton, da Universidade Estadual do Arizona, busca estudar o que os cientistas acreditam ser o núcleo exposto de um antigo protoplaneta, rico em ferro, níquel e outros metais, potencialmente valendo "quatrilhões de dólares" — ou "15 zeros", como Elkins-Tanton descreveu em uma entrevista recente ao Space.

O fascínio econômico é claro: o cinturão de asteroides entre Marte e Júpiter contém enormes depósitos de platina para catalisadores, cobalto para baterias, ferro para siderurgia e ouro para eletrônicos. A NASA estima que a mineração de apenas 10 desses asteroides poderia gerar o equivalente a US$ 100 milhões para cada pessoa na Terra — um total de US$ 1,5 trilhão.

Mas a viabilidade comercial depende de uma extração cuidadosamente gerenciada para evitar a inundação dos mercados. O excesso de oferta de metais raros — essenciais para iPhones, veículos elétricos e tecnologia de defesa — pode fazer os preços despencarem, assim como ocorreu com o excesso de oferta de petróleo no passado, prejudicando mineradoras e fornecedores terrestres.

Esses riscos não desencorajam empresas como a TransAstra, sediada na Califórnia, que está desenvolvendo tecnologia de mineração óptica usando energia solar concentrada para processar asteroides ricos em água. A técnica envolve envolver alvos em sacos de poliamida e vaporizar materiais voláteis para extrair metais puros. O CEO Joel Sercel compara isso a "usar o sol como um maçarico de solda", conforme relatado pela Space.

A empresa perdeu por pouco um teste ao vivo no outono passado com o pequeno asteroide próximo à Terra 2024 PT5, que orbitou nas proximidades por quase dois meses. Tais oportunidades podem surgir anualmente ou uma vez a cada década, de acordo com Rob Hoyt, ex-cofundador da Tethers Unlimited. Inspirada pela consultoria da NASA e escritora de ficção científica RL Forward, a empresa propôs o uso de redes e amarras para capturar asteroides e rebocá-los até a órbita terrestre para desmantelamento automatizado, de acordo com a Space.

Esta nova geração de startups é a primeira a tentar seriamente a mineração espacial.

Iniciativas anteriores, como a Planetary Resources — fundada em 2012 com o apoio do diretor de Hollywood James Cameron, dos executivos do Google Eric Schmidt e Larry Page e de Richard Branson, da Virgin — investiram milhões em sondas para procurar água e metais. Mas os desafios de financiamento forçaram uma reestruturação, mesmo que a empresa tenha plantado as sementes das atuais ambições de mineração de asteroides.