O euro valorizou-se nas negociações europeias de quinta-feira face a uma cesta de moedas globais, tentando recuperar da mínima de 13 meses frente ao dólar americano e caminhando para o seu primeiro ganho em quatro sessões, impulsionado pela atividade de compra a partir de níveis mais baixos e por uma pausa na valorização do dólar americano antes da divulgação do relatório de Despesas de Consumo Pessoal dos EUA.

Em meio à queda dos preços do petróleo, as pressões inflacionárias sobre os formuladores de políticas do Banco Central Europeu estão diminuindo, reduzindo a probabilidade de outro aumento das taxas de juros europeias este ano.

O preço

• Cotação do euro hoje: O euro subiu mais de 0,1% em relação ao dólar americano, atingindo US$ 1,1371, após abrir em US$ 1,1358 e registrar uma mínima de US$ 1,1348 durante a sessão.

• O euro encerrou o pregão de quarta-feira com queda de 0,2% em relação ao dólar, registrando sua terceira perda diária consecutiva e atingindo a mínima de 13 meses, a US$ 1,1325, em meio a fortes vendas na maioria das moedas globais contra o dólar americano.

dólar americano

O índice do dólar americano caiu cerca de 0,5% na quinta-feira, recuando da máxima de 13 meses de 101,80 pontos e refletindo uma pausa na valorização da moeda americana em relação a uma cesta de moedas principais e secundárias.

Além da realização de lucros, o dólar está se desvalorizando antes da divulgação do relatório de Despesas de Consumo Pessoal dos EUA referente a maio, o indicador de inflação preferido do Federal Reserve.

Os dados sobre gastos do consumidor, juntamente com comentários de vários membros do Federal Reserve, devem fornecer pistas cruciais sobre a probabilidade de pelo menos um aumento da taxa de juros nos EUA este ano.

Preços globais do petróleo

Os preços globais do petróleo caíram cerca de 1% na quinta-feira, ampliando as perdas pela quarta sessão consecutiva e atingindo mínimas de quatro meses em meio às expectativas de fluxos de petróleo bruto mais tranquilos pelo Estreito de Ormuz.

Não há dúvidas de que a queda dos preços globais do petróleo reduz as preocupações com a aceleração da inflação, reforçando a tese de que o Banco Central Europeu mantenha inalteradas suas ferramentas de política monetária por um período prolongado neste ano.

taxas de juros europeias

• Notícias: O Banco Central Europeu está considerando suspender a normalização da política monetária em julho, caso os preços da energia permaneçam nos níveis atuais.

• Os mercados monetários continuam a precificar a probabilidade de um aumento de 25 pontos base na taxa de juro europeia em julho em cerca de 30%.

• Para reavaliar essas expectativas, os investidores aguardam dados adicionais da zona do euro sobre inflação, desemprego e salários.

Opiniões e análises

Brent Donnelly, presidente da Spectra Markets, afirmou: "Para que o dólar americano se valorize ainda mais, é necessário um diferencial de juros maior, mas, no curto prazo, as empresas ainda precisam de dólares, e essa demanda provavelmente persistirá por mais alguns dias."

Ele acrescentou: "Acredito que isso cria um ciclo de feedback positivo para o dólar americano, já que os especuladores continuam adicionando novas posições compradas juntamente com rompimentos de níveis técnicos importantes, mas é provável que esse ciclo perca força e comece a se dissipar em breve."

O dólar australiano valorizou-se nas negociações asiáticas de quinta-feira em relação a uma cesta de moedas globais, tentando recuperar da mínima de dois meses frente ao dólar americano, com uma atividade de compra moderada surgindo dos níveis mais baixos após a divulgação de dados positivos do mercado de trabalho australiano.

Os dados mostraram um crescimento mais forte do que o esperado na criação de novos empregos na Austrália em maio, enquanto a taxa de desemprego recuou de sua maior alta em quatro anos e meio, indicando que o mercado de trabalho australiano está começando a recuperar o fôlego. Isso pode abrir caminho para que o Banco Central da Austrália aumente as taxas de juros novamente ainda este ano.

O preço

• Taxa de câmbio do dólar australiano hoje: O dólar australiano subiu 0,2% em relação ao dólar americano, para 0,6908, ante o nível de abertura de 0,6894 e registrou uma mínima da sessão de 0,6888.

• O dólar australiano encerrou o pregão de quarta-feira com queda de cerca de 0,25% em relação ao dólar americano, registrando sua terceira perda diária consecutiva e atingindo a mínima de dois meses de 68,83 centavos de dólar americano, com os investidores continuando a preferir o dólar americano como o investimento mais atraente disponível.

Mercado de trabalho australiano

Os dados divulgados pelo Departamento Australiano de Estatísticas na quinta-feira mostraram que o emprego líquido aumentou em 40,3 mil vagas em maio, o ritmo mais forte de criação de empregos desde fevereiro e acima das expectativas do mercado, que previam um aumento de 31,2 mil. Em abril, o emprego havia diminuído em 40,7 mil, após uma revisão para baixo em relação à queda anteriormente divulgada de 18,6 mil.

Os dados do governo também mostraram que a taxa de desemprego caiu para 4,4%, em linha com as expectativas do mercado, que também previam 4,4%, após atingir 4,5% em abril, seu nível mais alto desde novembro de 2021.

Os dados sugerem que condições mais restritivas podem estar retornando rapidamente ao mercado de trabalho australiano, potencialmente renovando a pressão sobre os formuladores de políticas do Banco Central da Austrália e reforçando as expectativas de outro aumento da taxa de juros australiana ainda este ano.

taxas de juros australianas

• Após a divulgação dos dados, a precificação de mercado para um aumento de 25 pontos-base na taxa de juros pelo Banco Central da Austrália em agosto permaneceu em torno de 20%.

• Para reavaliar essas expectativas, os investidores aguardam mais dados australianos sobre inflação, desemprego e salários.

Opiniões e análises

Russell Chesler, chefe de investimentos da VanEck, disse: "Este não é o sinal claro de desaceleração que os mercados esperavam. Para uma economia que supostamente está perdendo fôlego, os australianos ainda estão trabalhando e gastando."

Ele acrescentou: "Continuamos dependendo dos dados, mas nossa visão é que pode haver outro aumento da taxa de juros durante este ciclo."

O Ethereum estava cotado próximo a US$ 1.672, de acordo com dados de mercado da Crypto News, com a criptomoeda caindo 1,16% nas últimas 24 horas e 6,48% nos últimos sete dias, enquanto o volume diário de negociação atingiu aproximadamente US$ 9,23 bilhões. O Ethereum oscilou entre US$ 1.642 e US$ 1.692 durante o mesmo período.

Política do Fed mais agressiva

Ao mesmo tempo, as expectativas de aumento das taxas de juros nos EUA cresceram, à medida que as autoridades do Federal Reserve adotam um tom mais agressivo em meio à contínua força da economia.

As tensões em torno do acordo-quadro entre os Estados Unidos e o Irã também alimentaram a demanda por ativos de refúgio seguro, após o surgimento de divergências sobre várias questões-chave.

De acordo com a ferramenta CME FedWatch, os mercados estão atualmente precificando uma probabilidade de 36% de um aumento da taxa de juros pelo Federal Reserve na reunião de julho, acima dos 9% da semana passada.

Para setembro, a probabilidade de um aumento da taxa de juros subiu para mais de 70%, em comparação com os 29% anteriores.

O movimento mais recente manteve o Ethereum abaixo da zona de US$ 1.750, uma área que os traders vêm monitorando desde a mínima da criptomoeda em fevereiro. O analista Dan Crypto Trades afirmou que o Ethereum falhou repetidamente em romper esse nível e precisa estabelecer uma mínima mais alta antes de tentar outra alta.

O trader Dan Crypto Trades disse: "Os compradores precisam tentar formar uma mínima mais alta em torno dessa área e, em seguida, rompê-la na próxima tentativa."

Atualmente, essa zona está funcionando como um teste de curto prazo para os compradores. Se o Ethereum não conseguir se recuperar e se manter acima de US$ 1.750, o mercado poderá revisitar a área de US$ 1.500, que já atraiu a atenção de diversos analistas.

O Ali Charts observou que o Ethereum caiu abaixo de sua média móvel simples de 200 horas. Esse sinal geralmente indica uma fraqueza na tendência de curto prazo quando o preço não consegue recuperar a média rapidamente.

O analista de criptomoedas Ali Martinez afirmou: "O Ethereum está sendo negociado abaixo da média móvel simples de 200 horas. Enquanto esse nível permanecer abaixo do esperado, acredito que US$ 1.580 continue sendo a próxima meta principal."

Saídas de fluxos de ETFs e riscos relacionados ao Irã pressionam o Ethereum.

Segundo dados da SoSoValue, os ETFs spot de Ethereum registraram saídas líquidas de US$ 82,351 milhões ontem, marcando o quarto dia consecutivo de saques líquidos.

Essas saídas de capital aumentaram a pressão sobre o Ethereum, enquanto a criptomoeda continua a ter dificuldades para se manter acima da resistência de curto prazo.

Conforme relatado anteriormente pelo Crypto News, o Ethereum caiu recentemente abaixo do nível de US$ 1.700, com saídas de capital de ETFs, leituras fracas do Índice de Força Relativa (IFR), riscos relacionados ao Irã e declínio na atividade de derivativos afetando o sentimento do mercado.

O relatório observou que os investidores permaneceram cautelosos, uma vez que tanto os fluxos institucionais quanto a atividade do mercado futuro enfraqueceram.

O contexto macroeconômico global mais amplo também permaneceu tenso. A Kobeissi Letter noticiou que o presidente dos EUA, Donald Trump, criticou uma votação no Senado sobre a legislação relativa aos poderes de guerra contra o Irã, classificando-a como "mal planejada e sem sentido".

Os riscos geopolíticos podem reduzir o apetite dos investidores por ativos de alta volatilidade, incluindo criptomoedas, à medida que os investidores se voltam para posições mais seguras.

O Ethereum recuperou brevemente uma zona de resistência próxima a US$ 1.733 no início desta semana, após se recuperar de US$ 1.704, mas a recuperação não conseguiu ganhar força.

Desde então, o Ethereum caiu abaixo da área que os compradores precisavam defender para manter o ímpeto de alta.

Os preços do ouro caíram para o nível mais baixo em mais de sete meses na quarta-feira, depois de terem ficado brevemente abaixo da marca de US$ 4.000 por onça, pressionados por um dólar americano mais forte e pelas crescentes expectativas de aumento das taxas de juros.

O preço do ouro à vista caiu 2,9%, para US$ 3.981,21 por onça, após atingir seu menor nível desde novembro de 2025. Os contratos futuros de ouro nos EUA também recuaram 3,4%, fechando a US$ 4.008,80 por onça.

O dólar americano se fortaleceu, tornando o metal precioso, cujo preço é cotado na moeda americana, mais caro para detentores de outras moedas.

A expectativa de aumento das taxas de juros pressiona os preços dos metais preciosos.

Os investidores aumentaram suas apostas em altas das taxas de juros nos EUA este ano, depois que o Federal Reserve adotou um tom mais agressivo em sua última reunião de política monetária e devido às persistentes preocupações com as pressões inflacionárias decorrentes da guerra com o Irã.

Tai Wong, um comerciante independente de metais, disse: "A precificação de um aumento da taxa de juros já em setembro, impulsionada pela postura agressiva do Federal Reserve, pela alta do dólar para o maior patamar em 13 meses e pelas menores expectativas de inflação, está exercendo uma pressão significativa sobre os metais preciosos."

Ele acrescentou: "Para o ouro, há suporte ligeiramente abaixo do nível de US$ 3.900, e as compras dos bancos centrais continuam, portanto, um colapso é improvável. No entanto, um período prolongado de consolidação é possível, porque a negociação de ouro saiu do foco das atenções."

O ouro torna-se menos atrativo para os investidores quando as taxas de juros sobem, porque não gera rendimento.

O preço do ouro à vista atingiu um recorde de US$ 5.594,82 por onça no final de janeiro, mas desde então perdeu mais de US$ 1.600 por onça.

Os analistas do ING Group reduziram suas previsões para o preço do ouro e agora esperam que o metal precioso atinja uma média de US$ 4.300 por onça no terceiro trimestre de 2026 e US$ 4.600 no quarto trimestre, em comparação com suas previsões anteriores de US$ 4.850 e US$ 5.000, respectivamente.

Os mercados aguardam os dados da inflação nos EUA.

Os investidores também aguardam a divulgação do relatório de Despesas de Consumo Pessoal (PCE) dos EUA na quinta-feira, o indicador de inflação preferido do Federal Reserve, em busca de mais pistas sobre a direção da política monetária.

Lukman Otunuga, analista sênior de pesquisa da FXTM, afirmou que sinais adicionais de postura mais agressiva por parte de autoridades do Federal Reserve ou dados econômicos que corroborem a necessidade de taxas de juros mais altas podem criar riscos adicionais de queda para o ouro.

Quanto a outros metais, a prata à vista caiu 4,8%, para US$ 59,08 por onça, após atingir seu nível mais baixo desde dezembro de 2025.