A Ripple ampliou suas perdas pela terceira sessão consecutiva, sendo negociada perto de US$ 1,46, uma queda de mais de 9% em relação à sua máxima semanal de US$ 1,61, à medida que o sentimento do mercado se deteriorou após as declarações do presidente do Federal Reserve, Jerome Powell, que diminuíram as expectativas de cortes nas taxas de juros em curto prazo.

Pressão de venda em meio à demanda enfraquecida

O token enfrenta pressão crescente devido à queda no interesse do varejo, com o volume de negociações em aberto nos mercados de derivativos caindo para US$ 2,67 bilhões, ante US$ 2,79 bilhões na sessão anterior, sinalizando redução na atividade de negociação de futuros.

Anteriormente, o aumento do interesse em aberto de US$ 2,11 bilhões — o nível mais baixo em março — para US$ 2,87 bilhões na terça-feira coincidiu com a alta em direção a US$ 1,61, destacando a importância dos fluxos de liquidez para sustentar os preços.

Do lado institucional, o apetite permanece fraco. Os dados dos ETFs da Ripple, sediados nos EUA, mostraram entradas líquidas nulas, com o total acumulado de entradas mantendo-se estável em US$ 1,21 bilhão, enquanto os ativos sob gestão ficaram em aproximadamente US$ 1,02 bilhão.

Esses fundos também registraram saídas líquidas de US$ 1,34 milhão desde o início da semana, refletindo o declínio do interesse institucional.

Análise técnica: riscos de queda mais acentuada

Do ponto de vista técnico, o Ripple continua a ser negociado dentro de uma tendência de baixa, permanecendo abaixo de suas principais médias móveis. A EMA de 50 dias está próxima de US$ 1,51, a de 100 dias em US$ 1,69 e a de 200 dias em US$ 1,94, reforçando a tendência de baixa no médio prazo.

O indicador MACD sinaliza um enfraquecimento do ímpeto de alta, apesar de permanecer acima da linha de sinal, enquanto o Índice de Força Relativa (RSI) oscila em torno de 52 em território neutro, sugerindo uma correção em curso sem confirmação de uma reversão de tendência.

O token também permanece abaixo de uma linha de tendência descendente de longo prazo, indicando que a atual movimentação de preços faz parte de uma fase corretiva, e não do início de uma nova tendência de alta.

Em termos de níveis-chave, o suporte inicial é observado em US$ 1,45, com uma quebra desse nível potencialmente abrindo caminho para US$ 1,40. No lado positivo, a resistência está em US$ 1,50, seguida por US$ 1,61, que marca o pico recente que coroou a alta anterior.

Os preços do petróleo e do gás subiram acentuadamente na quinta-feira, em meio a crescentes temores de escassez global de oferta após ataques à infraestrutura energética essencial no Oriente Médio.

O Catar anunciou que ataques com mísseis iranianos danificaram uma importante instalação de exportação de gás natural liquefeito, depois de Teerã ter ameaçado atacar a infraestrutura energética do Catar, da Arábia Saudita e dos Emirados Árabes Unidos em retaliação aos ataques israelenses a uma usina de processamento de gás no Irã.

Os preços do gás na Europa, no hub holandês TTF – a referência da região – subiram mais de 11%, para cerca de 61 euros por megawatt-hora.

Nos mercados de petróleo, o Brent, referência global, subiu mais de 1%, para US$ 108,78 por barril, após ter chegado brevemente a US$ 119 no início da sessão, antes de reduzir os ganhos. O petróleo bruto West Texas Intermediate (WTI) dos EUA também subiu para cerca de US$ 96,58 por barril.

Os preços do gás natural nos EUA aumentaram 3,8%, enquanto os contratos futuros de gasolina atingiram seus níveis mais altos em quase quatro anos.

A QatarEnergy confirmou que os ataques iranianos causaram "danos extensos" na Cidade Industrial de Ras Laffan, o maior centro de exportação de GNL do mundo. As equipes de emergência conseguiram conter os incêndios, sem relatos de vítimas.

O CEO da empresa, Saad Al-Kaabi, afirmou que os ataques interromperam cerca de 17% da capacidade de exportação de GNL do país, aumentando ainda mais a pressão sobre o fornecimento global.

Em resposta oficial, o Ministério das Relações Exteriores do Catar descreveu o ataque como uma "grave escalada" e uma clara violação da soberania, alertando para suas implicações para a segurança e a estabilidade regional, ao mesmo tempo em que afirmou seu direito de resposta de acordo com o direito internacional.

Esses acontecimentos ocorrem em um momento em que o Estreito de Ormuz – por onde passa cerca de 20% do fornecimento global de petróleo – continua enfrentando grandes interrupções no tráfego de navios-tanque, aumentando o risco de um choque de abastecimento.

Em paralelo, um funcionário da Casa Branca afirmou que os Estados Unidos não estão considerando, no momento, restrições às exportações de petróleo e gás, enquanto o vice-presidente JD Vance se reuniu com líderes da indústria petrolífera e enfatizou que a reabertura do Estreito de Ormuz continua sendo uma das principais prioridades do governo.

Analistas alertaram que a continuidade dos ataques à infraestrutura energética pode levar os mercados a um cenário de "perda de controle", em que a crise se intensifica, passando de interrupções na cadeia de suprimentos para escassez real de produção, potencialmente desencadeando forte volatilidade e aumentos significativos de preços, à medida que os países se esforçam para garantir o fornecimento de energia.

Os preços do ouro subiram na quinta-feira, após atingirem seus níveis mais baixos em mais de um mês, impulsionados pela desvalorização do dólar americano. No entanto, os ganhos permaneceram limitados devido à postura agressiva do Federal Reserve, que reduziu as expectativas de um corte na taxa de juros em curto prazo.

O preço do ouro à vista subiu 0,8%, para US$ 4.856,82 por onça, após atingir sua mínima desde 6 de fevereiro no início da sessão, na sequência de uma forte queda de 3,7% na sessão anterior. Enquanto isso, os contratos futuros de ouro nos EUA para entrega em abril caíram 0,8%, para US$ 4.858,60.

A recuperação foi impulsionada pela desvalorização do dólar, o que tornou o metal precioso mais barato para detentores de outras moedas e ajudou a compensar parte das perdas recentes.

Tim Waterer, analista-chefe de mercado da KCM Trade, afirmou que "a desaceleração do ímpeto do dólar permitiu que o ouro se recuperasse, ainda que modestamente", observando que as expectativas de cortes nas taxas de juros dos EUA haviam sido um fator chave para a alta do ouro, mas o aumento dos preços do petróleo reduziu essas expectativas e enfraqueceu o ímpeto de alta.

Os preços do petróleo dispararam para mais de US$ 110 por barril após ataques iranianos contra a infraestrutura energética no Oriente Médio, na sequência dos ataques ao campo de gás de South Pars. Isso intensificou as preocupações com a inflação, enquanto o fechamento do Estreito de Ormuz manteve os preços elevados, aumentando os custos de transporte e produção.

Em um desenvolvimento relacionado, a administração do presidente dos EUA, Donald Trump, estaria considerando o envio de milhares de soldados para reforçar as operações no Oriente Médio, evidenciando as tensões geopolíticas em curso.

Apesar da recente recuperação, o ouro permanece em queda de mais de 9% desde o início dos ataques conjuntos EUA-Israel ao Irã, em 28 de fevereiro, pressionado pela força do dólar americano, que se consolidou como um dos principais ativos de refúgio.

Entre outros metais preciosos, a prata subiu 1,5%, para US$ 76,52 por onça, a platina ganhou 0,6%, para US$ 2.035,25, e o paládio avançou 1,2%, para US$ 1.492,25.

Os preços do ouro caíram nas negociações europeias na quinta-feira, ampliando as perdas pelo segundo dia consecutivo e atingindo a mínima em seis semanas, com a venda contínua nos mercados de metais preciosos impulsionada por preocupações com a inflação global em meio à escalada da guerra com o Irã.

O dólar americano manteve seus ganhos em relação a uma cesta de moedas depois que o Federal Reserve manteve as taxas de juros inalteradas pela segunda reunião consecutiva e alertou para o aumento da inflação devido aos preços mais altos da energia.

Visão geral de preços

Preços do ouro hoje: o ouro caiu 2,75%, para US$ 4.687,03 por onça, o menor nível desde 9 de fevereiro, após abrir a US$ 4.818,34 e atingir uma alta de US$ 4.867,17.

No fechamento de quarta-feira, o ouro perdeu 3,75%, marcando sua quinta queda nas últimas seis sessões, pressionado por um dólar mais forte após uma reunião agressiva do Federal Reserve.

dólar americano

O índice do dólar subiu 0,1% na quinta-feira, mantendo os ganhos pela segunda sessão consecutiva e refletindo a contínua força da moeda americana em relação a uma cesta de moedas principais e secundárias.

Em meio à escalada da guerra com o Irã e ao aumento dos preços globais da energia, que alimentam as preocupações com a inflação, os investidores continuam focados na compra do dólar americano como uma alternativa de investimento preferencial.

Reserva Federal

Ao término de sua segunda reunião de política monetária deste ano, e em linha com as expectativas, o Federal Reserve manteve as taxas de juros inalteradas na quarta-feira, pelo segundo encontro consecutivo.

O Comitê Federal de Mercado Aberto votou por 11 a 1 para manter a taxa básica de juros na faixa de 3,50% a 3,75%, o nível mais baixo desde setembro de 2022.

Declaração de política monetária

A declaração de política monetária do Federal Reserve indicou que o impacto da guerra com o Irã na economia dos EUA permanece incerto, mas espera-se que impulsione a inflação para cima no curto prazo devido ao choque nos preços da energia.

O Fed afirmou que os indicadores econômicos atuais mostram um crescimento sólido da atividade econômica, enquanto a criação de empregos permanece relativamente moderada, com a taxa de desemprego estável nos últimos meses e a inflação ainda relativamente elevada.

O banco central reiterou seu duplo mandato de alcançar o máximo emprego e manter a inflação em 2% a longo prazo.

O relatório também observou que a incerteza continua a dominar as perspectivas econômicas, particularmente em relação ao impacto dos desenvolvimentos geopolíticos no Oriente Médio.

O Comitê Federal de Mercado Aberto continuará monitorando os dados recebidos e está pronto para ajustar a política monetária caso surjam riscos que possam prejudicar seus objetivos.

projeções econômicas

As projeções econômicas trimestrais do Fed, divulgadas na quarta-feira, incluíram diversas revisões:

Crescimento econômico: o Fed elevou sua previsão de crescimento dos EUA para este ano de 2,3% para 2,4%, para 2027 de 1,9% para 2,3% e para 2028 de 1,9% para 2,1%.

Inflação geral: o Fed elevou sua previsão de inflação para este ano para 2,7%, ante 2,6% nas projeções de dezembro, para 2027 para 2,2%, ante 2,1%, enquanto manteve a previsão para 2028 inalterada em 2,0%.

Inflação subjacente: o Fed elevou sua previsão de inflação subjacente para este ano de 2,5% para 2,7%, mantendo a previsão de 2,2% para 2027 e de 2,0% para 2028.

Taxa de juros alvo: o Fed manteve sua taxa projetada em 3,50% para este ano e em 3,25% para 2027 e 2028.

Jerome Powell

Principais comentários do presidente do Federal Reserve, Jerome Powell, durante a coletiva de imprensa de quarta-feira:

As implicações dos acontecimentos no Oriente Médio permanecem incertas.

A inflação elevada reflete, em grande parte, os preços dos bens, impulsionados em parte pelas tarifas alfandegárias.

As expectativas de inflação a curto prazo aumentaram nas últimas semanas devido aos acontecimentos no Oriente Médio.

O aumento dos preços da energia elevará a inflação geral no curto prazo.

Uma série de choques inflacionários tem desacelerado o progresso recente no controle da inflação.

A inflação energética não pode ser ignorada até que a inflação de bens se estabilize.

A perspectiva para o preço do petróleo depende das expectativas de inflação e do contexto mais amplo de inflação acima da meta nos últimos cinco anos.

A trajetória mediana das taxas de juros não mudou, mas houve uma tendência para um menor número de cortes nas taxas.

Espera-se progresso no controle da inflação, mas não tão expressivo quanto se esperava anteriormente.

Se a inflação não melhorar, não haverá cortes nas taxas de juros.

Parte do choque do petróleo se reflete no aumento das expectativas de inflação e no progresso limitado no controle da inflação.

O impacto final do choque do petróleo será uma pressão descendente sobre os gastos e o emprego, e uma pressão ascendente sobre a inflação.

Não estou dizendo que o desemprego esteja mais em risco do que a inflação.

Caso um novo presidente do Fed não seja confirmado até o final do meu mandato, assumirei o cargo interinamente.

Não tenho intenção de deixar o Federal Reserve até que a investigação do Departamento de Justiça seja concluída.

Esse choque no fornecimento de energia é um evento único.

A possibilidade de um aumento de tarifas foi discutida.

No curto prazo, a expansão dos centros de dados está elevando ligeiramente a inflação e pode também aumentar a taxa neutra.

taxas de juros dos EUA

Após a reunião, de acordo com a ferramenta FedWatch da CME, a probabilidade de manter as taxas inalteradas na reunião de abril caiu de 99% para 95%, enquanto a probabilidade de um aumento de 25 pontos-base subiu de 1% para 5%.

Perspectivas para o ouro

Ole Hansen, chefe de estratégia de commodities do Saxo Bank, afirmou que o ouro caiu acentuadamente pelo segundo dia consecutivo após romper um importante nível de suporte abaixo de US$ 5.000, em meio à valorização do dólar e a comentários mais agressivos do presidente do Fed, Jerome Powell, após a última reunião do FOMC.

Nitesh Shah, estrategista de commodities da WisdomTree, afirmou: “Os riscos geopolíticos persistirão e continuarão sendo um forte catalisador para os preços do ouro. Apesar da consolidação de curto prazo, consigo facilmente imaginar o ouro atingindo US$ 6.000 até o final do ano.”

Fundo SPDR

As reservas do SPDR Gold Trust, o maior ETF lastreado em ouro do mundo, caíram 2,57 toneladas métricas na quarta-feira, marcando o quinto declínio diário consecutivo, reduzindo o total para 1.066,99 toneladas métricas, o nível mais baixo desde 9 de janeiro.