O Bitcoin voltou a subir acima de US$ 93.000 na quarta-feira, recuperando-se acentuadamente das fortes perdas observadas na segunda-feira, quando caiu brevemente para perto de US$ 84.000, à medida que os investidores ganharam confiança com sinais regulatórios positivos nos EUA e expectativas crescentes de cortes nas taxas de juros em curto prazo.

A maior criptomoeda do mundo registrou alta de 7,2%, cotada a US$ 93.101,6 às 02h19 (horário do leste dos EUA) / 07h19 (GMT).

Essa recuperação ocorre após um início de semana difícil, durante o qual o Bitcoin chegou a cair brevemente abaixo de US$ 85.000 — uma queda de aproximadamente 33% em relação às suas máximas históricas acima de US$ 126.000, atingidas no início de outubro.

Os sinais da SEC e uma mudança da Vanguard apoiam a recuperação.

Relatórios atribuem grande parte da renovada força do Bitcoin aos comentários do presidente da SEC, Paul Atkins, que reiterou que a agência planeja introduzir uma nova estrutura regulatória com uma "isenção para inovação" destinada a acomodar empresas de ativos digitais.

Espera-se que a isenção ofereça maior clareza e flexibilidade em relação à emissão, custódia e negociação de criptoativos, à medida que a SEC atualiza suas regras.

Ao mesmo tempo, a adoção institucional recebeu um novo impulso depois que a Vanguard — a segunda maior gestora de ativos do mundo — reverteu sua posição anterior e anunciou que permitirá a negociação de ETFs e fundos mútuos vinculados a criptomoedas em sua plataforma de corretagem a partir desta semana.

A medida amplia o acesso a ferramentas de investimento regulamentadas para milhões de investidores e destaca a crescente aceitação de produtos relacionados a criptomoedas nas principais instituições financeiras.

Os investidores também levaram em consideração uma maior probabilidade de um corte na taxa de juros pelo Federal Reserve na próxima semana, um desenvolvimento que normalmente aumenta o apelo de ativos de risco denominados em dólares, como o Bitcoin.

Ainda assim, as fortes oscilações dos últimos dias deixaram os investidores cautelosos, com receio de que a recente recuperação possa ser de curta duração.

Preços das criptomoedas hoje: recuperação generalizada do mercado… e Ethereum sobe 10%

A maioria das principais altcoins teve uma forte valorização na quarta-feira, em meio a compras generalizadas.

O Ethereum, a segunda maior criptomoeda do mundo, subiu 10%, atingindo US$ 3.062,92.

O XRP, a terceira maior criptomoeda, subiu 9,3%, chegando a US$ 2,20.

Os preços do petróleo subiram mais de 1% na quarta-feira, depois que a Rússia afirmou que as negociações com autoridades americanas em Moscou não conseguiram chegar a um acordo sobre uma possível paz na Ucrânia — um acordo que poderia ter aliviado as sanções ao setor petrolífero russo.

Às 10h10 GMT, o petróleo Brent subiu 78 centavos, ou 1,3%, para US$ 63,23, enquanto o petróleo bruto West Texas Intermediate (WTI) dos EUA avançou 85 centavos, ou 1,5%, para US$ 59,49. Ambos os índices haviam caído mais de 1% na sessão anterior.

Analistas do Goldman Sachs escreveram em uma nota: "Nem o mercado físico nem o mercado futuro de petróleo parecem estar precificando qualquer probabilidade significativa de um acordo de paz em curto prazo e da remoção das sanções ao petróleo russo."

A Rússia e os Estados Unidos não chegaram a um acordo após uma reunião de cinco horas entre o presidente Vladimir Putin e altos representantes do presidente Donald Trump, segundo um comunicado do governo russo divulgado nesta quarta-feira.

Os operadores do mercado de petróleo estão acompanhando de perto o resultado dessas negociações, já que qualquer acordo poderia potencialmente suspender as sanções contra empresas russas — incluindo as grandes produtoras Rosneft e Lukoil — e trazer de volta a oferta restrita aos mercados globais.

Putin afirmou na terça-feira que as potências europeias estavam obstruindo as tentativas dos EUA de pôr fim à guerra, propondo termos que "sabem perfeitamente que são completamente inaceitáveis" para Moscou.

Entretanto, os recentes ataques ucranianos à infraestrutura de exportação ao longo da costa russa do Mar Negro ressaltaram os riscos geopolíticos que cercam o conflito. A Ucrânia também atacou dois petroleiros sancionados que transportavam petróleo russo no Mar Negro na semana passada.

Analistas afirmaram que os comentários de Putin na terça-feira — de que a Rússia tomaria medidas contra petroleiros pertencentes a países que auxiliam a Ucrânia — acrescentam uma camada adicional de risco geopolítico.

Os ganhos, no entanto, foram limitados por um forte aumento nos estoques dos EUA.

O Instituto Americano de Petróleo (API) informou na terça-feira que os estoques de petróleo bruto e combustíveis dos EUA aumentaram na semana passada, de acordo com fontes de mercado que citaram dados do API.

Os estoques de petróleo bruto aumentaram em 2,48 milhões de barris na semana que terminou em 28 de novembro, os estoques de gasolina subiram 3,14 milhões de barris e os estoques de destilados aumentaram 2,88 milhões de barris, disseram as fontes.

A Administração de Informação Energética dos EUA divulgará os dados oficiais do governo sobre o estoque de energia ainda nesta quarta-feira.

O dólar caiu pela nona sessão consecutiva na quarta-feira, à medida que os investidores reforçaram suas apostas em um corte na taxa de juros pelo Federal Reserve, impulsionados por dados econômicos mais fracos dos EUA e expectativas crescentes de uma postura mais flexível do banco central.

O governador do Fed, Christopher Waller, afirmou na semana passada que o mercado de trabalho enfraqueceu o suficiente para justificar outro corte de 0,25 ponto percentual em dezembro, enquanto Kevin Hassett — um importante assessor econômico da Casa Branca — surgiu como o principal candidato a se tornar o próximo presidente do Fed.

O presidente Donald Trump disse que anunciará sua escolha para a presidência do Fed no início de 2026.

Christina Hooper, estrategista-chefe de mercado do Man Group, observou: "Um anúncio tão antecipado criaria, na prática, um 'presidente paralelo do Fed', visto que o mandato de Jerome Powell só termina em maio."

Ela acrescentou: "Isso pode complicar a comunicação do Fed sobre política monetária e criar confusão nos mercados em um momento em que a clareza é mais necessária."

De acordo com a ferramenta FedWatch da CME, os mercados agora precificam uma probabilidade de 87% de um corte na taxa de juros em dezembro, um aumento acentuado em relação aos apenas 30% registrados em 19 de novembro.

Com a maior parte das taxas de juros de dezembro já precificadas, o foco dos investidores está se voltando para o caminho que o Fed seguirá após a próxima reunião, com os mercados prevendo um afrouxamento monetário de cerca de 88 pontos-base até dezembro de 2026.

O índice do dólar americano caiu 0,15%, para 99,10, caminhando para uma queda anual de quase 9%.

O euro se valoriza com a atenção voltada para as negociações de paz na Ucrânia.

O euro subiu 0,11%, para US$ 1,1639, com os investidores acompanhando o progresso nas negociações de paz na Ucrânia — desenvolvimentos que podem fortalecer a segurança energética da Europa e reduzir custos, potencialmente dando suporte à moeda única.

No entanto, o Kremlin afirmou na quarta-feira que a Rússia e os Estados Unidos não chegaram a nenhum acordo sobre um possível tratado de paz, após uma reunião de cinco horas entre o presidente Vladimir Putin e altos representantes do presidente Trump.

Analistas acreditam que o euro poderá ter novas valorizações caso um cessar-fogo ou um acordo de paz abrangente seja alcançado, especialmente se os elevados gastos com defesa continuarem a impulsionar a atividade econômica nos próximos anos.

Os dados de inflação da zona do euro ficaram ligeiramente acima das expectativas na terça-feira, mas as precificações do mercado para o BCE permaneceram inalteradas, com a expectativa de que o banco central mantenha as taxas de juros estáveis até o início de 2027.

Iene oscila próximo à zona de intervenção

O dólar caiu 0,13%, para ¥155,69 na quarta-feira, depois de ter atingido ¥155,89 no dia anterior, após o presidente do Banco do Japão, Kazuo Ueda, ter dado o indício mais forte até agora de que um aumento da taxa de juros pode ser considerado ainda este mês.

Lee Hardman, economista sênior de câmbio do MUFG, disse: "A reação inicial do mercado levanta dúvidas sobre se um aumento antecipado da taxa de juros pelo Banco do Japão será suficiente por si só para reverter a persistente fraqueza do iene desde que Sanae Takaichi assumiu a liderança do PLD no início de outubro."

Espera-se que Takaichi seja favorável a uma política fiscal expansionista e à redução dos custos de empréstimo.

Analistas também observaram que Washington provavelmente reagirá contra a queda do iene para ¥160 ou mais, o que implica que a intervenção se torna cada vez mais provável nesse patamar. O secretário do Tesouro dos EUA, Scott Bessent, culpou repetidamente as políticas extremamente frouxas do Japão por manterem o iene subvalorizado.

Dólar australiano sobe… e Bitcoin se recupera

Na Ásia, o dólar australiano subiu para o seu nível mais alto desde 30 de outubro, atingindo US$ 0,6584, após a divulgação de dados do PIB ligeiramente abaixo das previsões. O Banco Central da Austrália deve manter as taxas de juros inalteradas na próxima semana.

Um movimento significativo veio da Índia, onde a rupia ultrapassou a marca de 90 por dólar americano em meio à pressão de fluxos comerciais fracos e saídas de capital de portfólio, apesar do forte crescimento econômico na quinta maior economia do mundo.

Uma forte recuperação do Bitcoin ajudou a reanimar o apetite por risco. A maior criptomoeda do mundo subiu 2% na quarta-feira, atingindo a máxima de duas semanas de US$ 93.633,70, após um salto de 6% na sessão anterior.

O Bitcoin sofreu uma queda acentuada no início de dezembro, após um novembro difícil, durante o qual perdeu mais de US$ 18.000 — sua maior queda em dólares desde maio de 2021, quando várias criptomoedas importantes entraram em colapso.

Os preços do ouro subiram nas negociações europeias nesta quarta-feira, retomando os ganhos que haviam sido brevemente interrompidos ontem e se aproximando da máxima de seis semanas. O metal está sendo sustentado pela contínua fraqueza do dólar americano, que permanece sob pressão, já que os mercados precificam um possível corte na taxa de juros pelo Federal Reserve em dezembro.

Para reavaliar essas expectativas, os investidores aguardam uma série de divulgações de dados importantes dos EUA ao longo do dia, incluindo o relatório de emprego do setor privado de novembro e o índice ISM de serviços.

Visão geral de preços

• Preços do ouro hoje: O ouro à vista subiu 0,55%, para US$ 4.228,91, após abrir a US$ 4.206,23 e atingir uma mínima intradia de US$ 4.201,22.

• Na terça-feira, o ouro caiu 0,6% — sua primeira queda em três sessões — devido à realização de lucros após a máxima de seis semanas atingida na segunda-feira, a US$ 4.264,60 por onça.

O dólar americano

O índice do dólar caiu 0,2% na quarta-feira, estendendo suas perdas pela oitava sessão consecutiva e se aproximando de mínimas de várias semanas, refletindo a fraqueza generalizada contínua da moeda americana.

Um dólar mais fraco normalmente aumenta a demanda por ouro cotado em dólares entre os detentores de outras moedas.

A queda mais recente ocorre após dados econômicos fracos dos EUA e declarações cautelosas de vários membros do Federal Reserve, o que aumentou as chances de um corte na taxa de juros na reunião de dezembro.

Taxas de juros dos EUA

• Kevin Hassett — que agora surge como o principal candidato para suceder Jerome Powell como presidente do Fed — disse que as taxas de juros "deveriam ser mais baixas".

• De acordo com a ferramenta FedWatch da CME: Os mercados estão precificando uma probabilidade de 87% de um corte de 25 pontos-base na taxa de juros em dezembro, enquanto a probabilidade de manter as taxas inalteradas é de 13%.

• Os investidores estão acompanhando de perto o relatório de empregos do setor privado da ADP de hoje e o índice de serviços do ISM em busca de mais sinais para refinar suas expectativas.

Perspectivas para o ouro

• Tim Waterer, analista-chefe de mercado da KCM Trade, disse que os compradores continuam interessados em ouro devido à perspectiva das taxas de juros, mas podem estar aguardando sinais mais claros de desaceleração econômica — o tipo de sinal que poderia dar ao Fed justificativa para um corte nas taxas de juros neste mês.

Waterer acrescentou que os preços estão relativamente estáveis, com poucos novos catalisadores, e que a maior liquidez durante os horários de negociação europeus e americanos normalmente modera o entusiasmo inicial na Ásia.

SPDR Holdings

As reservas de ouro do SPDR Gold Trust — o maior ETF lastreado em ouro do mundo — caíram 1,71 tonelada métrica na terça-feira, para 1.048,30 toneladas, ligeiramente abaixo do nível de 1.050,01 toneladas atingido anteriormente, que representou o maior patamar desde 22 de outubro.