A libra esterlina caiu em relação ao euro e se desvalorizou frente ao dólar na segunda-feira, em reação à crise enfrentada pelo primeiro-ministro britânico, Sir Keir Starmer, e ao impacto das expectativas de futuros cortes nas taxas de juros sobre a moeda.

Morgan McSweeney, chefe de gabinete de Starmer, renunciou no domingo, afirmando assumir a responsabilidade por ter aconselhado o primeiro-ministro a nomear Peter Mandelson como embaixador nos Estados Unidos, apesar de suas conhecidas ligações com Jeffrey Epstein.

Ainda assim, Starmer continua sob crescente pressão, à medida que as consequências do caso Epstein persistem e eleições locais difíceis se aproximam.

O euro valorizou-se 0,49% nas últimas negociações face à libra esterlina, atingindo 87,22 pence, próximo da sua máxima em duas semanas, embora a moeda europeia se mantenha, em geral, estável face à libra desde o início do ano.

Em relação ao dólar, a libra esterlina caiu ligeiramente para US$ 1,3607, após ter recuado cerca de 0,2% no início da sessão.

A política está em foco para os ativos do Reino Unido.

Os títulos do governo britânico tiveram um desempenho ligeiramente inferior ao dos seus pares europeus na segunda-feira, com os mercados focados na posição de Starmer, embora os movimentos tenham permanecido limitados.

Muitos investidores em títulos temem que um novo primeiro-ministro trabalhista possa adotar políticas mais à esquerda e aumentar os gastos, enquanto os mercados cambiais normalmente não gostam de instabilidade política.

O governo agora enfrenta a possibilidade de publicar correspondências privadas quase completas entre funcionários sobre a nomeação de Mandelson, o que poderia se revelar politicamente embaraçoso.

Uma eleição suplementar em Manchester ainda este mês, juntamente com as eleições locais em maio, também poderá representar mais um golpe para a liderança de Starmer.

Chris Turner, chefe de mercados globais do ING, afirmou que a pressão sobre a libra esterlina e os títulos do governo britânico deve continuar em meio à especulação do mercado sobre possíveis mudanças nos ocupantes dos números 10 e 11 de Downing Street, referindo-se ao primeiro-ministro e ao ministro das Finanças. Ele acrescentou que, além do tom mais moderado observado na reunião do Banco da Inglaterra da semana passada, a libra está sob pressão.

Apostas divergentes em cortes de juros

A libra esterlina também foi afetada pela decisão do Banco da Inglaterra na semana passada de manter as taxas de juros inalteradas, com uma votação mais apertada do que o esperado, o que levou os investidores a aumentarem as apostas em novos cortes neste ano.

Em contrapartida, espera-se que o Banco Central Europeu mantenha as taxas de juros estáveis num futuro próximo, reduzindo o atrativo da libra em relação ao euro, em meio à expectativa de rendimentos relativamente mais baixos.

Neil Jones, diretor-geral de vendas e negociação de câmbio da TJM Europe, afirmou que a libra parece destinada a continuar sua tendência de desvalorização generalizada, à medida que a incerteza política aumenta.

Os índices de reversão de risco de três meses, que medem a diferença de custo entre as opções de compra em euros e as opções de compra em libras, subiram para 67 pontos base, o nível mais alto desde o final de novembro, ante 22 pontos base na quinta-feira. Uma leitura mais alta sinaliza um posicionamento otimista mais forte do euro em relação à libra.

O euro também subiu cerca de 0,4% em relação ao dólar na segunda-feira. Alguns analistas observaram que uma reportagem da Bloomberg, afirmando que a China aconselhou os bancos a limitarem suas posições em títulos do Tesouro dos EUA, aumentou a pressão sobre o dólar.

Os preços da prata subiram cerca de 6% no mercado europeu na segunda-feira, estendendo sua recuperação pela segunda sessão consecutiva após atingirem a mínima em sete semanas, e voltando a ser negociados acima do nível de US$ 80 por onça, impulsionados por compras ativas a partir de patamares mais baixos.

A alta também é sustentada pela atual queda do dólar americano no mercado cambial, antes de uma série de importantes divulgações econômicas dos EUA que fornecerão fortes indícios sobre a trajetória da taxa de juros do Federal Reserve.

Visão geral de preços

O preço da prata subiu 6,0% hoje, para US$ 82,48 por onça, ante a abertura a US$ 77,87, com mínima da sessão registrada em US$ 77,87.

No fechamento de sexta-feira, a prata valorizou-se 9,75%, marcando seu terceiro avanço nas últimas quatro sessões, após atingir uma mínima de sete semanas a US$ 64,08 por onça.

Na última semana, a prata caiu 8,65%, registrando sua segunda perda semanal consecutiva, em meio à correção em curso e à realização de lucros após atingir níveis recordes, além de preocupações relacionadas às maiores exigências de margem nos contratos futuros de ouro e prata.

dólar americano

O índice do dólar americano caiu 0,4% na segunda-feira, ampliando as perdas pela segunda sessão consecutiva e refletindo a contínua fraqueza da moeda americana em relação a uma cesta de moedas principais e secundárias.

A queda é impulsionada por pressões negativas, como o maior rigor na fiscalização dos investimentos de capital por grandes empresas de tecnologia, as crescentes preocupações com a disrupção causada pela inteligência artificial no setor de software e as pressões sobre liquidez e margens ligadas aos mercados de ouro e prata.

Taxas de juros dos EUA

A presidente do Federal Reserve de São Francisco, Mary Daly, afirmou na sexta-feira que um ou dois cortes adicionais nas taxas de juros podem ser necessários para lidar com a fragilidade do mercado de trabalho.

De acordo com a ferramenta CME FedWatch, a probabilidade de manter as taxas de juros dos EUA inalteradas na reunião de março é de 85%, enquanto a probabilidade de um corte de 25 pontos-base é de 15%.

Para reavaliar essas expectativas, os investidores estão acompanhando de perto os próximos dados econômicos dos EUA, juntamente com novos comentários de autoridades do Federal Reserve.

A partir de terça-feira, serão divulgados diversos dados importantes dos EUA, incluindo vendas no varejo, o relatório de empregos atrasado na quarta-feira, os pedidos semanais de auxílio-desemprego na quinta-feira e os dados da inflação subjacente de janeiro na sexta-feira.

Os preços do ouro subiram mais de 1,5% no mercado europeu na segunda-feira, estendendo os ganhos pela segunda sessão consecutiva e voltando a ser negociados acima do nível psicológico de US$ 5.000 por onça, sustentados pela atual queda do dólar americano em relação a uma cesta de moedas globais importantes.

Após declarações menos agressivas de vários membros do Federal Reserve, os investidores estão acompanhando de perto, esta semana, uma série de importantes indicadores econômicos dos EUA que fornecerão fortes indícios sobre a trajetória das taxas de juros americanas ao longo deste ano.

Visão geral de preços

O preço do ouro subiu hoje 1,65%, para US$ 5.047,18 por onça, após abrir a US$ 4.964,30 e atingir a mínima da sessão também a US$ 4.964,30.

No fechamento de sexta-feira, o ouro valorizou-se 3,7%, registrando seu terceiro ganho nas últimas quatro sessões, impulsionado pela busca por ativos de refúgio em meio às tensões geopolíticas entre os Estados Unidos e o Irã.

Na última semana, o ouro registrou uma valorização de 1,45%, marcando sua quarta alta semanal nas últimas cinco semanas.

dólar americano

O índice do dólar americano caiu 0,4% na segunda-feira, ampliando as perdas pela segunda sessão consecutiva e refletindo a contínua fraqueza da moeda americana em relação a uma cesta de moedas principais e secundárias.

Um dólar mais fraco torna o ouro em barras denominado em dólares mais atraente para detentores de outras moedas, sustentando a demanda.

O dólar enfrenta pressão negativa devido ao maior rigor na fiscalização dos investimentos de capital das principais empresas de tecnologia, às crescentes preocupações com a disrupção causada pela inteligência artificial no setor de software e às pressões relacionadas à liquidez e às margens ligadas aos mercados de ouro e prata.

Taxas de juros dos EUA

A presidente do Federal Reserve de São Francisco, Mary Daly, afirmou na sexta-feira que um ou dois cortes adicionais nas taxas de juros podem ser necessários para lidar com a fragilidade do mercado de trabalho.

De acordo com a ferramenta CME FedWatch, a probabilidade de as taxas de juros dos EUA permanecerem inalteradas na reunião de março é de 85%, enquanto a probabilidade de um corte de 25 pontos-base é de 15%.

Para reavaliar essas expectativas, os investidores estão acompanhando de perto os próximos dados econômicos dos EUA, bem como novos comentários de autoridades do Federal Reserve.

A partir de terça-feira, serão divulgados diversos dados importantes dos EUA, incluindo vendas no varejo, o relatório de empregos atrasado na quarta-feira, os pedidos semanais de auxílio-desemprego na quinta-feira e os dados da inflação subjacente de janeiro na sexta-feira.

Perspectiva do Ouro

Kelvin Wong, analista sênior de mercado para a Ásia-Pacífico da OANDA, afirmou que a relação de curtíssimo prazo entre o dólar e a prata, assim como o ouro, observada durante a sessão, está contribuindo para a valorização dos metais preciosos.

Tim Waterer, analista-chefe de mercado da KCM Trade, afirmou que a busca por preços baixos também está impulsionando o ouro de volta acima do nível de US$ 5.000.

Ele acrescentou que qualquer fraqueza nos dados de emprego poderia impulsionar a recuperação do ouro, observando que nenhum corte na taxa de juros do Federal Reserve é esperado antes de meados do ano, a menos que os dados do mercado de trabalho mostrem uma deterioração acentuada.

Fundo SPDR

As reservas do SPDR Gold Trust, o maior ETF lastreado em ouro do mundo, diminuíram em 1,72 toneladas métricas na sexta-feira, marcando a quarta queda diária consecutiva, reduzindo o total para 1.076,23 toneladas métricas, o nível mais baixo desde 15 de janeiro.

O euro valorizou-se nas negociações europeias de segunda-feira face a uma cesta de moedas globais, prolongando os ganhos pela segunda sessão consecutiva em relação ao dólar americano e registando a máxima de uma semana, sustentado pela contínua pressão de desvalorização da moeda americana antes de uma semana repleta de dados económicos nos Estados Unidos.

Após a primeira reunião de política monetária do ano do Banco Central Europeu, as expectativas de um corte nas taxas de juros em março diminuíram, apesar da recente desaceleração das pressões inflacionárias.

Visão geral de preços

Cotação do euro hoje: o euro valorizou-se mais de 0,35% em relação ao dólar, atingindo US$ 1,1854, o nível mais alto em uma semana, após abrir o dia a US$ 1,1810 e registrar uma mínima da sessão de US$ 1,1809.

O euro fechou a sexta-feira em alta de 0,3% em relação ao dólar, seu primeiro ganho em três sessões, como parte de um movimento de recuperação após atingir a mínima de duas semanas em US$ 1,1766.

Na última semana, o euro perdeu 0,3% em relação ao dólar, registrando sua primeira queda semanal em três semanas, devido à correção e à realização de lucros após atingir as máximas em cinco anos.

dólar americano

O índice do dólar caiu 0,35% na segunda-feira, ampliando as perdas pela segunda sessão consecutiva, refletindo a contínua fraqueza da moeda americana frente a uma cesta de moedas principais e secundárias.

A queda ocorre sob pressão negativa, impulsionada por uma fiscalização mais rigorosa dos gastos de capital das principais empresas de tecnologia, crescentes temores de disrupção causada pela inteligência artificial no setor de software e pressões relacionadas à liquidez e às margens de lucro ligadas ao ouro e à prata.

A desvalorização do dólar ocorre no início de uma semana que trará diversas divulgações importantes dos EUA, incluindo vendas no varejo, dados de inflação e o relatório de empregos, que está atrasado e deve ser divulgado na quarta-feira.

Taxas de juros europeias

O Banco Central Europeu manteve suas principais taxas de juros inalteradas na semana passada em 2,15%, o nível mais baixo desde outubro de 2022, marcando a quinta reunião consecutiva sem alterações.

A presidente do BCE, Christine Lagarde, afirmou que o banco "não está se comprometendo antecipadamente com uma trajetória específica para as taxas de juros", ressaltando que a decisão de março dependerá inteiramente dos dados que serão divulgados nas próximas semanas.

Lagarde acrescentou que o BCE está monitorando de perto a taxa de câmbio do euro, observando que a atual força da moeda ajuda a conter a inflação importada e pode contribuir para o alcance das metas sem a necessidade de um maior aperto monetário.

Os mercados monetários reajustaram as expectativas após a reunião, com a probabilidade de um corte de 25 pontos base na taxa de juros do BCE em março caindo de 50% para 30%.

Os investidores aguardam mais dados da zona do euro sobre inflação, desemprego e salários para reavaliar essas expectativas.